Пора шортить Google ?

[sfbaguy1]

Subject.

Вот собственно пища для размышления :

http://www.schaeffersresearch.com/comme ... ngle=true1

[dimkax]

the market can stay irrational longer than you can stay solvent.

[GoodBuyAmerica]

the market can stay irrational longer than you can stay solvent.

...MUCH longer... К тому же никаких FA или ТА признаков предстоящего резкого падения не наблюдается. 6.2 mill short interest для Google как слону дробинка.

[sfbaguy1]

the market can stay irrational longer than you can stay solvent.

...MUCH longer... К тому же никаких FA или ТА признаков предстоящего резкого падения не наблюдается. 6.2 mill short interest для Google как слону дробинка.

>MUCH longer...

Right
That is certainly not a sure bet right now.
Поэтому я эту тему и завел. Интересно ведь предвидеть новый trend
и затем ride the wave. Как например шортить SUN в 2000-2001

Я например предвидел еще в 1997 что у сана могут быть проблемы
из-за того что их cash cow (hardware business) is not invulnerable.
Тогда ведь появились весьма продвинутые Pentium и AMD K6
Правда у сана все еще оставалось преимущество Solaris и scalability.
Шортить сан в 1997 было безумием. У них была огромная
инерция. Плюс вовремя подоспевший dot com boom.

В случае с гуглом, как мне кажется, тоже можно предвидеть тучи
за горизонтом. Мой поинт - здесь не похоже на то что образуется
реальная монополия как в случае например с Cisco или Microsoft.
Если например появится пара альтернатив Google Ad Sense (MSN и
Yahoo наверняка что нибудь такое готовят), мне не понятно как
перспективы роста доходов гугла могут оправдать P/E > 50

Так что если гугл пропустит удар от конкурентов, как например
сан пропустил удар от 'commodity hardware' + Linux, или Intel от AMD,
то этому стоку не сдобровать. 'Почти монополию' намного легче
потревожить чем 'конкретную' монополию.
Причем в случае с гуглом все может случится намного быстрее.

Institutional ownership in GOOG is already 77%. This limits the potential to
grow. Вот когда слоны потянутся к выходу,short sellers добавят и
мелкое чмо побежит говно роняя, то будет мама не горюй..

Я понимаю что еще не ясно когда, но склонен думать что хороший
обвал GOOG случится.

[dimp]

Subject.

"Не советую, гражданин… мнэ-э… не советую. Съедят" (С)
Я бы сейчас прикупил goog при удобном случае (если будет 5-10% pullback on no news).
По любому валюэйшн он сейчас дешевле чем когда бы то ни было.

[Sergunka]

Googleпросто переоценен если смотреть на простые показатели как price/earnings ~ 50

Покупать это может только самоубийца

[dimp]

Googleпросто переоценен если смотреть на простые показатели как price/earnings ~ 50

Покупать это может только самоубийца

Я шортал гугл когда у него P/E было больше 100. Тогда мне тоже казалось, что цена явно завышена (что-то около 150) и он вот вот обвалится. Закрылся (слава богу) когда он подскочил выше 200. Сейчас у него Forward (2008) P/E около 27, PEG около 1. Причем estimated earnings ИМХО занижены.

[GoodBuyAmerica]

...Я понимаю что еще не ясно когда, но склонен думать что хороший обвал GOOG случится.

"-Есаул, у Вас есть дети?
Ну, наверняка где-нибудь да есть..." из советского кинофильма.
Конечно, рынок никогда не ходит по прямой. Будет ли коррекция - а как же иначе? Когда закончится "эффективная монополия" Гугла? Насколько резко? Кто знает? Пока нет НИКАКИХ признаков, что это произойдёт. $12B в банке, $5B EBITDA, толковые директора - они будут лопать потенциальных конкурентов как семечки и давить других как Bill Gates. Просчитаются ли они когда-нить и сядут ли в лужу - несомненно. Mожет через год, а может через 20 лет.
А какие у них реальные конкуренты сейчас? Ask.com, YHOO, MSN? Пока не видно чтобы ы Гугла были большие проблемы.